Er det smart å bruke lånte penger til investeringer?

Risiko og muligheter med å bruke lånte penger til investering i 2025

Folk gjør det hele tiden.

Tar opp lån – og putter pengene i aksjer, krypto, fond eller eiendom.

Noen tjener stort.

Andre taper alt.

Å bruke lånte penger til investering er høy risiko.
Men også høy potensiell gevinst.

Spørsmålet er ikke “kan du gjøre det?”, men “bør du?”.

Risiko og muligheter med å bruke lånte penger til investering i 2025

Først: hvorfor gjør folk det?

• De har ikke sparepenger

• De vil “gire” avkastning

• De har lest suksesshistorier

• De tror markedet skal opp

• De tåler høy risiko

Det funker. Hvis du er heldig, treffer riktig – og har is i magen.

Men de fleste er ikke der.

Eksempel: 200.000 i lånte penger til investering

Du låner 200.000
Effektiv rente: 9,9 %
Kostnad per år: 19.800
Brukt på aksjefond med snittavkastning 7 %

Etter 1 år:

• Avkastning: 14.000

• Renter: –19.800

• Resultat: –5.800

Du taper, selv om fondet går opp.

Det er fordi lånte penger alltid har en kostnad.
Investeringen må slå lånerenta. Ellers går du i minus.

Hva må du regne med?

1. Rente på lånet – uansett hvordan markedet går

2. Ingen garanti for avkastning

3. Tap på investeringen + gjeld igjen

4. Psykisk stress – du sover dårlig med belånt risiko

5. Mister fleksibilitet – må betale tilbake uansett

Når gir det mening?

✅ Du har høy og stabil inntekt
✅ Du har allerede buffer
✅ Du har null annen gjeld
✅ Du vet hva du investerer i
✅ Du tåler å tape hele beløpet
✅ Du har exit-plan og tidshorisont

Når er det idiotisk?

❌ Du har kredittkortgjeld fra før
❌ Du har ikke råd til tap
❌ Du bruker usikret forbrukslån
❌ Du gambler på “tips”
❌ Du kjøper hype (krypto, meme-aksjer)
❌ Du satser alt på én investering

Risiko ved å bruke lånte penger til investering i 2025

📉 Markedet er ustabilt
Renter og inflasjon påvirker alt.
Mye støy = større sjanse for feil.

💸 Renta er høy
Effektiv rente på usikret lån: 8–15 %
Investeringen må gi mer enn dette – hvert år.

⚖️ Giringen øker risikoen
Du låner 200.000 – markedet faller 30 %
Investeringen er verdt 140.000
Men du skylder fortsatt 200.000 + renter

Hva sier tallene?

📊 1 av 7 under 35 år har brukt lån til investering
📊 73 % av dem brukte forbrukslån eller kredittkort
📊 Over 60 % angret etter 12 måneder
📊 22 % hadde negativ egenkapital etter tap

Er det forskjell på hva du investerer i?

Ja.

Aksjefond

• Diversifisert

• Moderat risiko
  – Lang horisont
  – Svinger med markedet

Krypto

• Høy potensiell gevinst
  – Volatil
  – Uregulert
  – Kan gå til null

Eiendom

• Stabil verdibevaring

• Mulig leieinntekt
  – Krever mye egenkapital
  – Lav likviditet
  – Skjulte kostnader

Enkeltaksjer

• Potensiell eksplosiv vekst
  – Høy risiko
  – Kan tape alt

Slik regner du på det

Eksempel:

• Lån: 100.000

• Rente: 11,5 %

• Investeres i indeksfond med forventet 6,5 %

• Årlig tap: ca. 5.000

• Over 3 år: –15.000

Du må enten få høyere avkastning eller lavere rente.
Helst begge.

Psykologisk risiko

📌 Du investerer annerledes med lånte penger
📌 Du blir mer nervøs, selger raskere ved tap
📌 Du føler deg presset til å tjene penger raskt
📌 Du mister det langsiktige perspektivet

Investering skal ikke være gambling.
Lån gjør det til nettopp det.

Hva kan gå galt?

• Du investerer 150.000

• Markedet faller 40 %

• Du sitter igjen med 90.000

• Men skylder fortsatt 150.000 + 15.000 i renter

• Totalt tap: 75.000

Det skjer hver dag.

Hvordan gjøre det smart – hvis du skal gjøre det

1. Bruk boliglån eller fleksilån (lav rente) – ikke forbrukslån

2. Sett grense – aldri lån mer enn du kan betale kontant

3. Invester i trygge, diversifiserte fond

4. Ikke jag hype

5. Ha exitplan før du kjøper

6. Tåler du –50 % uten panikk? Hvis nei: la være

Husk: gevinst beskattes – renter må betales

• Avkastning beskattes med 37,84 % i 2025

• Renter på lån må betales uansett

• Du får rentefradrag – men det dekker bare en brøkdel

Hva gjør proffene?

De bruker:

• Giring med lav rente

• Investeringer med kontrollerbar risiko

• Tidsstrategi og backtesting

• Kapital de tåler å tape

Du har ikke samme verktøy eller disiplin.

Konklusjon: Lånte penger til investering

Det kan funke.

Men det er høy risiko og krever at du vet hva du gjør.

Å bruke lånte penger til investering er bare smart hvis du har:

• Kontroll på økonomien

• Kontroll på risiko

• Kontroll på planen

Hvis ikke?

Da gambler du.

Og det blir dyrt.